Правильные инвестиции в компании, отвечающие критериям ESG

Правильные инвестиции в компании, отвечающие критериям ESG

Сегодня с Вами разберём следующие вопросы, связанные с ESG:

  • что такое ESG стратегия?
  • ответственное инвестирование
  • доходность
  • пример инвестирования

Сражу же оговорюсь, что я не буду проводить детальный анализ или же сравнение различных инвестиционных инструментов, я лишь хочу поделиться с вами собственными мыслями и мнениями инвестиционных экспертов о том, почему каждому инвестору стоило бы присмотреться к данному инструменту.

Что такое ESG стратегия?

Ещё не так давно считалось, что единственным критерием при инвестировании является экономическая эффективность компании, простыми словами, инвестора интересовала лишь её доходность. В последние же годы, помимо доходности, инвесторы стали заявлять о своих ожиданиям по таким вопросам как экологичность компании, прозрачность управления, отсутствие в бизнесе капитала олигархов и т. д.

Аббревиатура ESG составлена из первых букв таких слов как ENVIRONMENT, SOCIAL и GOVERNANCE - окружающая среда, социальное развитие и корпоративное управление.

  • Экологические факторы: влияние на изменение климата из-за деятельности компании, выбросы парниковых газов, производство отходов, истощение природных ресурсов, алкоголь, табачное производство и т. д.
  • Социальные факторы: гендерный состав компании, отношения с сотрудниками и клиентами, здоровье и безопасность, использование детского труда
  • Управленческие факторы: отсутствие олигархического капитала, отсутствие фактов взяточничества и коррупции, долгосрочная стратегия компании, независимый внешний аудит

Каждой компании на основании анализа 37 ключевых факторов, связанных с ответственным инвестированием, устанавливается коэффициент и уже на основании этого коэффициента компания либо соответствует критериям ESG или же нет.

Ответственное инвестирование

Каждый из нас в той или иной степени подвержен влиянию компаний, которые ухудшают экологию нашей окружающей среды, используют коррупционные методы при достижении своих целей, истощают природные ресурсы земли и т. д.

В отношении вышеописанных компаний, в цивилизованных странах, всё всё чаще применяются повышенные налоги/акцизы, устанавливаются определённые квоты, на их продукцию повышаются ввозные пошлины, а также применяются штрафные санкции. Всё это приводит к увеличению расходов компании, что в свою очередь сказывается на итоговой доходности инвестора.

Ответственный подход в выборе инвестиционной стратегии позволяет нам оказывать влияние на принятие решений ТОП менеджментом компаний при согласовании долгосрочной стратегии компании.

Существует ряд примеров когда недовольные акционеры давили на менеджмент, принуждая компанию к ответственному поведению.

Доходность

74% глобальных инвесторов планируют в будущем году увеличить долю своих инвестиций в ETF ESG. Согласно глобальному опросу инвесторов , проведённому в 2020 году, каждый пятый инвестор на инвестирование в фонды ESG планирует выделить от 21 до 50% своего инвестиционного портфеля.

Мировой объём инвестиций, находящийся в управлении в сегменте ESG, впервые в истории превысил 1 трлн. долларов.

Учитывая растущий тренд ответственного инвестирования, а также конкурентное преимущество, которое получают компании имеющие высокий коэффициент ESG, данные компании в долгосрочной перспективе, с большой долей вероятности, будут иметь и бОльшую доходность.

Пример инвестирования

Возьмём пример 30 летнего человека, который поставил перед собой цель накопить пенсионный капитал к 60 годам.

Если бы он инвестировал каждый месяц 100€, то за 30 лет инвестировал бы 36 000€.

Прогнозируемая доходность составляет около 8%, что в конце инвестиционного горизонта позволило бы ему иметь 141 761€. Таким образом он бы в 4 раза увеличил свой капитал.

Данная сумма позволила бы ему в течение следующих 20 лет на пенсии (при консервативном инвестировании уже с доходностью всего 4%) получать пассивный доход в сумме 860€/мес.

Что на это скажете? Неплохо, правда?!

Состав инвестиционного портфеля:

  • iShares MSCI USA SRI UCITS ETF (134 компании США, такие как Microsoft, Tesla, NVIDIA, Procter and Gamble)
  • iShares MSCI Europe SRI UCITS (111 компаний Европы, такие как Unilever, Allianz, L’Oreal, Roshe)
  • iShares MSCI EM SRI UCITS ETF (179 компаний таких развивающихся рынков как Китай, Тайвань, Южная Корея, Индия)
  • Xtrackers MSCI Japan ESG UCITS (118 компаний США, такие как Sony, Daikin Industries, Nintendo, Keyence)

Vitalii Bilousko, финансовый консультант в Словакии
Facebook https://www.facebook.com/VitaliiBilousko/